Een private equity partij had specifiek voor strategische aankopen een holding opgericht en recent een drietal acquisities in de afvalbranche gedaan. Na deze acquisities bestond er bij de CFO van de holding een dringende behoefte aan betrouwbare financiële stuurinformatie. Twee van de geacquireerde organisaties waren administratief uitsluitend ingericht op jaarlijkse interne en externe verslaggeving richting de voormalige aandeelhouders. Arthur Paping werd gevraagd de maandrapportage cyclus in te richten, het grootboek op te schonen, de jaarrekeningcontrole af te ronden en mee te denken over een ‘best of breed’ ERP oplossing voor de twee sterk van elkaar afwijkende primaire processen van de aangekochte entiteiten. In deze enerzijds operationele rol (klein administratief team op sleeptouw nemen) en anderzijds strategisch adviesfunctie richting de CFO werd binnen 6 maanden orde op zaken gesteld en konden de taken door Arthur worden overgedragen aan zijn opvolger.
admin
IMRA lid Michel van den Hof ondersteunt inter IKEA in omvangrijke acquisitie
Inter IKEA is wereldwijd franchisegever van het IKEA merk en concept. Inmiddels zijn er ruim 400 IKEA winkels die elk worden geexploiteerd door zelfstandige franchisenemers. Als onderdeel van het verbeteren van het franchise concept heeft Inter IKEA in 2016 alle activiteiten rondom ontwikkeling, productie, inkoop en logistiek overgenomen van haar grootste franchisenemer. Met deze transactie was een bedrag van €5,3 mld gemoeid en had wereldwijd betrekking op circa 70 juridische entiteiten. Inter IKEA vroeg Michel in deze transactie te ondersteunen vanuit Inter IKEA Group Finance perspectief. Michel heeft zich hierbij primair gericht op de volgende 5 gebieden waarop de acquisitie de grootste impact had:
Allereerst zijn de noodzakelijke wijzigingen in waarderingsgrondslagen geinventariseerd, position papers afgestemd met de externe auditors en lokale finance afdelingen geinstrueerd over de impact op cijfers en rapportage. Daarnaast heeft Michel de volledige “acquisition accounting” gecoordineerd, waarbij verkregen activa en passiva op actuele waarde worden gewaardeerd. Intensief en gestructureerd overleg met lokale finance afdelingen heeft ertoe geleid dat alle acquisitie effecten correct in de lokale cijfers zijn ‘geland’. Los van de financiele effecten, had de overname voor lokale finance afdelingen impact op deadlines, rapportage-vereisten en systemen. In een vroeg stadium zijn de effecten geinventariseerd en knelpunten opgelost. De eerste jaarrekening van Inter IKEA Holding BV na acquisitie, is onder coordinatie van Michel van samengesteld, door de externe audit geloodst en gepubliceerd. Tot slot heeft Michel de afwikkeling van de aankooprijs gecoordineerd en discussiepunten (na arbitrage) tot finale overeenstemming gebracht. Na afronding van de jaarrekening en acquisitie was de situatie voldoende gestabiliseerd om over te dragen aan de aangetrokken permanente Group Reporting Manager.
Help het veranderwondertje in je organisatie
Verandering is altijd lekker bezig, bij grote of kleine organisaties. Verandering heeft de ruimte nodig om lekker bezig te kunnen zijn. Als je tijd hebt, moet je er eens naar gaan kijken hoe leuk dat is en hoeveel creativiteit en ondernemingskracht dat brengt. Verandering zet je aan het denken, kan het beter? Kan het leuker en kunnen we nog meer klanten blijer maken?
Succesvolle mensen zijn er dagelijks mee bezig zonder dat ze er zelf erg in hebben, het is niet meer dan normaal. Als je verandering de ruimte kan geven, is dat natuurlijk helemaal iets om vrolijk van te worden. Ga maar eens lekker achterover leunen en kijken wat die verandering aan het doen is. Doe mee en wordt zelf ook blijer van het “veranderwondertje”.
Een van de belangrijkste randvoorwaarden om het veranderwondertje blij te maken is een flexibele organisatorische- en administratieve inrichting. Processen, systemen en administratie kunnen zodanig ingericht worden dat de veranderingen die in de organisatie plaatsvinden geen (of zo min mogelijk) belemmeringen ondervinden. Bij het opzetten van processen en administratie is het verstandig om rekening te houden met veranderingen die zouden kunnen gaan plaatsvinden. Voeg gerust een “science-fiction” hoofdstuk toe aan je ondernemingsplannen (noem het ook zo) en droom eens hardop over wat je denkt dat er gaat gebeuren in de toekomst.
Als je eenmaal bewust bent van de positieve invloed van het veranderwondertje, dan kan je dat ook faciliteren en flexibiliteit aanbrengen in de operationele- en financiële besturing van je organisatie. Begin met het creëren van bewustwording over de operationele besturing in je organisatie, “wie doet wat en hoe spelen we samen”. Echt heel belangrijk om dit aspect niet te onderschatten. Naast die basis randvoorwaarde is ook het bedenken, opschrijven en toepassen van een flexibel financieel besturing model van belang. Samen een “Operationeel & Financieel Besturing Model / O&FBM”.
Een O&FBM beschrijft de inrichting van “operationele besturing” en de vertaling naar “financiële besturing” als fundament voor goede samenwerking en informatievoorziening. Intern EN ook naar je stakeholders. Het bedenken, beschrijven, communiceren en “veranderingsbewust behandelen” is de smeerolie van de organisatie. Het betreft hier vragen als; wat doen we nu en wat in de toekomst, wat zijn de diensten en producten en wat zijn de drivers die ontwikkelingen veroorzaken, wie doet wat nu en waar en hoe zit dat in de toekomst, welke operating unit doet wat en hoe zal dat proces zich ontwikkelen, welke opbrengst categorieën hebben we nu en in de toekomst, welk profit center ontvangt welke opbrengst, waar komen welke kosten terecht, wat willen we weten per organisatorische eenheid, per klant, transactie of leverancier, wie is verantwoordelijk voor welk deel van het working capital etc. Al deze elementen worden beschreven in het veranderingsgezinde O&FBM. Het legt de basis om de operationele governance te vertalen naar uitgangspunten om je processen, systemen en administratie op een zodanige wijze in te richten en te parametiseren dat je snel veranderingen kan doorvoeren in je organisatie en informatievoorziening. Het is de basis om rapportages te maken om goed te kunnen sturen en om je stakeholders, bijvoorbeeld je klanten blij te maken met voor hun relevante informatie.
Het lijkt simpel en dat is het uiteindelijk ook. Als je bewustwording hebt gerealiseerd kan iedereen in je organisatie “veranderingsgezind” gaan denken en het O&FBM levend houden om het veranderwondertje constant te faciliteren. Schrijf het simpel op “hoe vertel ik het mijn oma?”. Ga op de zeepkist staan om het te vertellen, toets de kennis daarvan en je zal zien dat je organisatie beter gaat draaien.
Voor meer informatie: Rob van Dusseldorp (06-53256638)
Big data een hype of realiteit?
Ja, Big Data is een hype: iedereen praat mee, terwijl men niet weet wat het is. Je denkt dat de concurrent het al doet en vervolgens claim je maar dat je ook aan Big Data doet.
En Ja, Big Data is ook realiteit. De datavreters zoals Google, Amazon, Facebook, Apple (Gafa), hebben duizenden data-analisten en data-scientists in dienst. Dit zijn dan ook bedrijven die 10 jaar op de rest vooruit lopen en met Big Data een enorme waarde creëren.
Wat maakt Big Data nu anders dan de data die we in onze bekende database management systemen opslaan. Big Data gaat om enorme hoeveelheden data, complex en ongestructureerd, die niet met de traditionele databasetools te analyseren zijn.
Begint met je eigen data analyseren en begrijpen, en pas daarna de complexiteit en hoeveelheid van Big Data toevoegen: “Learn to walk before you run”
Marcus Post “Datawarrior”
Het draait om de vijf V’s van Big Data:
- Volume
- Velocity
- Variety
- Veracity
- Value
De eerste 3 V’s zijn de meesten wel bekend. Het zijn Veracity (waarheidsgetrouwheid) en Value waar het om draait bij Big Data. Als van enorme hoeveelheden data de betrouwbaarheid niet duidelijk is, dan heeft het geen zin om te analyseren, laat staan conclusies te trekken. Voor Big Data geldt ook “Garbage in = Garbage out”. De ‘Value’ van data kun je pas ontsluiten als je goed in staat bent om met de eerste 4 V’s om te gaan.
Naast de enorme hoeveelheid data die nodig is, is de capaciteit van de onderneming die ermee aan de slag gaat essentieel. Als de analyse van gestructureerde data op dit moment problematisch verloopt, is Big Data een onbegonnen zaak. Het begint dus met je eigen data analyseren en begrijpen, en pas daarna de complexiteit en hoeveelheid van Big Data toevoegen: “Learn to walk before you run”.
De IMRA Academy organiseert voor haar leden en genodigden twee keer per jaar opleidingen. In juni 2017 heeft Marcus Post een seminar verzorgd inzake Big Data. Hij houdt zich al jaren als (interim) CFO en CIO bezig met data, meta-data en sinds enige tijd Big Data. Deze “Datawarrior” helpt klanten door de hype heen te prikken en tegelijkertijd de mogelijkheden in kaart te brengen. Digitale transformatie met een pragmatische aanpak.
IMRA achter “het ijzeren gordijn”
Als “accountants in business” zijn leden van IMRA netwerk verplicht om jaarlijks aan door de NBA vastgestelde minimum PE-studiepunten-eis te voldoen. IMRA lid Pim Schoehuijs is al vele jaren woonachtig en werkzaam in Berlijn en bood aan om aldaar een PE-training te verzorgen. ’s Morgens trapte IMRA lid Marcus Post af met inleiding over “Big data” en ’s middags nam Marcus Quinlivan (Denkmodell) ons mee in het gedachtengoed van “Design Thinking”. Aan de hand van een business case van Zalando werd verandermanagement met behulp van de methodiek van “Design Thinking” uit de doeken gedaan.
De dag werd afgesloten met een diner in restaurant Dachgarten bovenop de Reichstag.
Vincent Scholten is interim Group financial controller bij Bluewater
Bluewater is een Nederlands familiebedrijf actief in de internationale olie- en gassector dat gespecialiseerd is in FPSO’s en SPM projecten. De reden voor Bluewater om Vincent in te schakelen was het plotselinge vertrek van zijn voorganger, na een dienstverband van ruim een decennium. Vincent is in deze leidinggevende rol verantwoordelijk voor de planning & control cyclus, externe- en managementrapportages, accounting- en fiscale zaken (waaronder opzetten internationale belastingstructuren), transfer pricing en het voldoen aan lokale wet- en regelgeving (compliancy). Als onderdeel van de strategie van een van de divisies was hij verantwoordelijk voor de reorganisatie van de financiële afdeling in Aberdeen en het overbrengen van alle financiële werkzaamheden naar het hoofdkantoor in Nederland.
“Succesvolle reorganisatie financiële afdeling Verenigd
Koninkrijk heeft tot noodzakelijke kostenbesparingen
alsmede verbetering van de bedrijfsprocessen geleid”
Vincent Scholten, interim Group financial controller, Bluewater
Daarnaast heeft hij mede uitvoering gegeven aan een kostenbesparingsprogramma. Tenslotte heeft Vincent financiële en procesmatige verander- en verbetervoorstellen geïnitieerd en doorgevoerd alsmede deze structureel in de organisatie verankerd.
De CFO aan het woord
In de serie “de CFO aan het woord” staat op 9 november a.s. weer een IMRA Netwerk bedrijfsbezoek gepland. Dit keer brengt het IMRA Netwerk en haar relaties een bezoek aan het Kalfsbeek BMW Experience Center te Schiedam. Na korte inleidingen door commercieel directeur Gilbert de Veth en financieel manager Dirk Kousemaker bestaat de unieke mogelijkheid om een kijkje te nemen in de nieuwe BMW en Mini showrooms, de nieuwe schadeherstellocatie en de gerenoveerde hightech werkplaats.
Een concrete, ‘hand-on’, praktische en resultaatgerichte aanpak tegen gehoorverlies
Hearing Health Science, Inc is een Amerikaanse startup, met een vestiging in Nederland, actief op het gebied van gehoorbescherming. 30 jaar baanbrekend wetenschappelijk onderzoek op het gebied van gehoorverlies leidde tot een product (ACEMg) dat nu commercieel beschikbaar is voor het grote publiek. Volgens de cijfers van de World Health Organization leidden al 1,2 miljard mensen aan gehoorverlies en wordt een groep van 1,1 miljard, met name jonge mensen, ernstig bedreigd. Deze laatste groep met name door blootstelling aan hard geluid, veelal in een recreatieve setting. Denk hierbij aan muziek uit koptelefoon, gamen, autoradio’s, club en evenementenbezoek. Voor de commerciële lancering van ACEMg was allereerst financiering nodig. Hiervoor is een participatie memorandum ontwikkeld en daarmee zijn investeerders benaderd.
“Volgens de World Health Organization leidden al
1,2 miljard mensen aan gehoorverlies en
wordt een groep van 1,1 miljard, met name
jonge mensen, ernstig bedreigd”
Chris van Overbeeke, Hearing Health Science, Inc.
Met de gerealiseerde financiering is de eerste commerciële productiebatch geproduceerd, zijn verpakkingen en marketingmaterialen doorontwikkeld en diverse commerciële relaties geformaliseerd (ETOS, PostNL, Flinndal). Daarnaast is het opbouwen van een organisatie begonnen. De opdracht is daarmee zeer breed van aard, omvat financiële, fiscale, communicatieve, commerciële, juridische en personele aspecten, en vraagt een concrete, ‘hand-on’, praktische en resultaatgerichte aanpak. Nu de lancering in Nederland heeft plaatsgevonden staat marktintroductie in de Verenigde Staten gepland voor 2018, met de bijbehorende tweede stap in het financieringsplan.
Paul Noordeman regelt groeifinanciering en helpt B2C Europe met structurering van de interne organisatie
B2C Europe is een zeer snelgroeiende onderneming die grensoverschrijdende distributieoplossingen biedt voor ondernemingen met E-Commerce activiteiten. Door internationaal te expanderen in deze enorme groeimarkt is een materiële financieringsbehoefte ontstaan die snel ingevuld dient te worden. De uitdaging voor deze financiering ligt vooral in het ontbreken van voldoende capaciteit om de bij een financieringsronde gebruikelijke informatie tijdig op te leveren. De ontwikkeling van de interne organisatie heeft duidelijk geen gelijke tred gehouden met de onstuimige commerciële expansie. Periodieke rapportages en stuurinformatie ontbreekt, zeker waar het gaat om het volgen van de kasstromen.
“De groeifinanciering is geregeld, een nieuwe directie
is geïnstalleerd en er is veel meer focus de
haalbaarheid en het rendement van projecten
(zowel sales- als intern gericht)”
Paul Noordeman, B2C Europe
Binnen enkele maanden en just in time is de benodigde groeifinanciering geregeld. Ten tijde van deze financieringsronde en ook in de eerste periode daarna heeft Paul als CFO ad interim gefunctioneerd. Na het ophalen van de financiering vormden de volgende activiteiten de hoofdlijn van zijn werkzaamheden:
- Inrichting van financiële afdeling binnen B2C
- Opzetten van een maandrapportagecyclus
- Het communiceren over financiële vraagstukken binnen B2C Europe aan non financials
- Focus en prioritering aan (laten) brengen in de vele projecten die onderhanden zijn binnen de organisatie.
- Het zoeken naar en het inwerken van zijn opvolger.
In zijn rol als CFO a.i. heeft Paul tevens de bestaande directie (DGA’s) een spiegel voorgehouden over de allocatie van de juiste mensen op de juiste activiteiten/plaatsen. Zeker gezien de inmiddels behoorlijke omvang en (internationale) complexiteit van de organisatie leek het noodzakelijk kritisch te kijken naar de (leemtes in) de aanwezige managementlaag en -skills. Dit heeft uiteindelijk geresulteerd in het aanstellen van een nieuwe CEO en een vernieuwde managementlaag om de volgende stap in de snelle ontwikkeling van B2C Europe beheerst te kunnen nemen. Tot slot is Paul door de ondernemer gevraagd toe te treden tot de RvC.
De CFO aan het woord
Het IMRA netwerk organiseert 2 keer per jaar “De CFO aan het woord” bijeenkomsten. In dat kader bracht het IMRA Netwerk onlangs een bedrijfsbezoek aan Van der Knaap Groep. CFO John van Adrichem introduceerde dit sterk research gedreven Westlands familiebedrijf aan het IMRA Netwerk en haar relaties. Van der Knaap Groep levert duurzame en kwalitatief hoogwaardige producten en diensten op het gebied van groei- en bewortelingsmedia ten behoeve van de mondiale plantenteelt. Met eigen productielocaties in Sri Lanka, Dominicaanse Republiek, India, Spanje en Turkije bevestigt Van der Knaap de bedrijfsfilosofie dat met achterwaartse keten integratie de kwaliteit van het basismateriaal maximaal is geborgd. Met productie- en researchlocaties in Honselersdijk, Aalsmeer, Grubbenvorst en Aalsmeer wordt vanuit Nederland, maar ook rechtstreeks vanuit de productielocaties in het buitenland, de wereld beleverd. Producten als potgrond (met turf en kokos als grondstof), bewortelingsmedia, substraatmatten en zwelproducten worden aan een selecte groep van nationale en internationale telers verkocht. Binnenkort wordt een belangrijke stap gezet om Amerika als afzetgebied verder te ontwikkelen. Vanuit de retail businessunit wordt ook het consumentensegment in Nederland bediend. Ikea en Albert Heijn (moestuinactie) behoren tot de voornaamste afnemers van zwelproducten. Na een rondleiding door het researchcentrum werd het bedrijfsbezoek met borrel en buffet afgesloten in een authentiek nagebouwd Westlands horecagelegenheid, dat in de regel dient als bedrijfskantine. De Van der Knaap Groep onderstreept nogmaals het feit dat het familiebedrijf een belangrijke kurk is voor innovaties in de Nederlandse tuinbouwsector.
